En las placas de gama alta ya no está viniendo la salida VGA, sí por ejemplo en las de gama baja, (como mi Geforce 7300 LE).

La foto inferior es de la placa a la que apunta Vicente, él va a tener salida digital DVI con doble enlace. Hay varios tipos de conectores DVI, más en directron.com y en datapro.net.
Las conexiones VGA son analógicas pues los monitores con tubo de rayos catódicos, (CRT en la jerga), lo son.
Pero los monitores LCD son digitales y cuando tienen una conexión de entrada de señal VGA toman los datos analógicos para volverlos digitales.
Vic si comprás un monitor LCD con entrada VGA los datos que salen de tu PC deben convertirse a analógicos para entrar al monitor, y luego internamente a digitales pues el LCD es digital.
Es mejor que si ya tenés una placa con salida DVI, el monitor tenga una entrada DVI y así no hay que convertir nada en medio.
En las conversiones dicen que se pierde fidelidad y un poco de calidad de imagen.
Cuando van datos digitales los valores para cada pixel del monitor LCD van fijos, y determinados, además se eliminan algunos ajustes de imagen como el centrado que sí hay que hacer en monitores CRT.
En teoría es mejor usar conexiones DVI en la tarjeta de video y en el monitor LCD, pues son digitales.
Llamativamente los monitores digitales LCD vienen más con conexiones VGA que no les sirve, que con DVI, y estos últimos son bastante más caros.
Si queres ver una explicación muy clara y es español podés ir por forosdelweb.com.
En la práctica ¿cuánto perjudica no usar la conexión DVI con un monitor LCD?
Recorrí varios foros buscando respuesta, algunos dicen que la diferencia a favor de la conexión DVI es evidente y que las letras se ven mejor, y otros no notan diferencia. Ejemplos acá y en hardocp.com. Está interesante la respuesta que da el usuario vythiel en los foros de Nvidia.
En los foros es un tema recurrente pero encontré pocas notas firmadas al respecto de esta duda, una de esas es LCD connections: analog vs. digital, en cnet.com, que es bien clara. Y de donde traduzco el siguiente párrafo:
Los monitores CRT raramente soportan señales digitales; el soporte para DVI se encuentra en los LCDs. De todas formas, la ventaja de las señales digitales en los LCDs es menos importante ahora de lo que fue hace unos años atrás. El procesamiento de señales analógicas ha mejorado al punto donde diferencias mayores en la calidad de imange pueden ser difíciles de detectar. A menos que seas un fotógrafo, un profesional de la impresión o alguien que necesite calidad de imagen superprecisa, deberías estar bien usando un monitor CRT o LCD con señal analógica.
También en dansdata.com dicen que no necesariamente hay una gran diferencia de calidad. No traduzco que estoy cansado:
DVI doesn't, necessarily, even look better than VGA on LCD screens. There can be a difference, yes, even between DVI and VGA from a good video card over a high quality cable, but usually VGA over an ordinary cable from an ordinary video card looks very nearly as good as DVI. You'd think the very inefficient process involved (digital in the video card RAM to analogue at the VGA output to digital again inside the LCD screen...) would pollute the image more than it does. But, generally, it looks fine.
Si lo usas en el trabajo y te deja satisfecho con la conexión VGA, pediles a los que te lo vendan que te de dejen ver andando con algún juego y hacele el Testeo de Píxeles Muertos en internet antes de llevártelo.